Wielu miłośników inwestowania w Polsce powątpiewa ciągle w fundusze inwestycyjne – sprzedawcy takich produktów oczywiście reklamują je jako doskonałą metodę na zrobienie fortuny, ale tak samo jest ze wszystkim, więc nie warto specjalnie się tym przejmować, za to wśród klienteli fundusze nie mają obecnie jakiejś ugruntowanej reputacji wielce zyskownych. W epoce niskich stóp wydawać się może, że fundusze mogą być pociągające. W końcu nie jest tak trudno przebić wycenioną na 1,5% lokatę, gdy działa się na rynku obligacji albo akcji. Wyjątkowo eksplozywne giełdy mogą rocznie zanotować i 50% wzrost, co oczywiście jest rzadkie i nie tak łatwe do przewidzenia, ale ogółem fundusze wykazują dość regularny wzrost, który przy obecnych stopach może robić wrażenie. Za najmniej ryzykowne uważa się często grupy takie jak dłużne polskie papiery skarbowe – które dały prawie 5% wzrostu rocznie, co przekłada się na pomnożenie pieniędzy o 60% w skali 10 lat. Tymczasem wartość pieniądza przez ten czas spadła o ok. 25%. Akcje małych i średnich spółek to większe ryzyko, ale też oferują średnio prawie 7% zysku rocznie, co oznacza niemal podwojenie kwoty w ciągu dekady. Sprawa z funduszami była zawsze taka, że – inaczej niż spółki giełdowe – nie wypłacają samym klientom dywidend. Klienci funduszu zawsze opierali swój zysk po prostu na wzroście wartości i ogólnym przychodzie funduszu, w tym z dywidend. Nie dostawali ich rokrocznie do ręki. W wielu krajach sprawa ma się inaczej, ale na polskim, rozwijającym się dopiero rynku, kwestia się nie pojawiła. W tym miesiącu w ramach funduszu BPH wydarzyło się to po raz pierwszy dla polskiej instytucji tego typu – klienci dostali wypłatę w wysokości 4,7% swojego wkładu (o ile tylko oznaczało to wypłatę w wysokości co najmniej 100 zł).

Czy takie fundusze mogą pojawić się w Polsce w większej ilości? To na pewno zależy po części od czynników nieprzewidywalnych, takich jak sytuacja na giełdzie. Gdy zyski są na wysokim poziomie, łatwiej jest zdecydować się i klientom, i funduszom na różnorakie „odważniejsze” działania. Dywidenda dość często są używane w funduszach na świecie, do których oczywiście nieraz dostęp można mieć i z Polski, jako zwyczajna metoda regularnego wpływu dla klienta – niekoniecznie uzależnionego od dywidend samych spółek, w które inwestuje fundusz. W zależności od konkretnego rozwiązania, wypłacanie „dywidend” w polskich funduszach oznaczać może zmniejszenie o odpowiednią kwotę liczby jednostek uczestnictwa albo ich wartości.